香港大学林晨教授在2021中关村论坛之“金融科技论坛”发表《科技信贷市场发展的一些思考》主题演讲
2021中关村论坛於9月24至28日在中国北京举办。中关村论坛乃国家级平台，致力促进全球高科技创新交流合作。香港大学经济及工商管理学院副院长（研究与知识交流）暨金融学讲座教授林晨获邀於 9月25日为金融科技平行论坛担任主旨演讲嘉宾，通过视频就《科技信贷市场发展的一些思考》作重点分享。
本年度中关村论坛由科学技术部、中国科学院、中国工程院、中国科学技术协会、北京市人民政府共同主办，国家有关部委深度参与，高位统筹论坛各项工作。2021中关村论坛平行论坛之“金融科技论坛”以“数字经济下的金融科技治理”为主题，聚集全球知名专家学者、技术新锐、产业界领袖线上线下相聚，交流思想观点，为推动金融与科技融合发展注入新动能。
林晨教授与诺贝尔经济学奖得主米高·斯彭斯教授、国家金融与发展实验室理事长李扬教授、国家外汇管理局副局长陆磊教授、北京金控集团董事长、党委书记范文仲教授等全球学界与业界领袖聚首一堂，在论坛上探讨了金融行业与数字化的交集融合、金融科技发展带来的变革与挑战、金融科技如何有效治理等话题。林晨教授的主题演讲聚焦于金融科技信贷发展中存在优势与问题，并阐述了未来的研究方向。
林晨教授指出中小企业的发展是经济发展的重要部分，消费是拉动经济发展的重要驱动力，然而，传统金融难以完全覆盖中小企业和消费者的信贷需求。疫情的冲击进一步加剧了问题的严重性。金融科技信贷实质上成为了中小企业和消费者获得信贷的重要渠道。
传统金融难以覆盖的重要原因在于信息基础建设的不完善。信息基础建设是信贷发展的基础，但是与发达国家相比，我国的征信覆盖率还远远不足。传统金融的征信需要依靠信息和算法来对信贷进行定价，然而，中小企业和消费者往往缺乏传统金融机构需要的“硬信息”，那么如何搜集并有效利用难以量化的“软信息”成为普惠金融的关键点。目前已经有学术研究证明了“软信息”在信贷定价中的重要作用。因此，征信的普及和覆盖能够同时为传统信贷和金融科技信贷提供重要且基础的信息来源。
值得注意的是，信息的使用也是一把双刃剑，消费者隐私的滥用也可能会造成额外的危害，如何平衡效率和隐私是一个重要的话题。其中的一种解决方案是利用联邦学习的算法来解决数据的写作和隐私保护问题。除了隐私性以外，数据优势可能造成的垄断也是一个重要的话题。目前的市场上大量存在信贷科技公司与小贷公司联合放贷的商业模式，科技公司对大数据和算法的掌控可能会带来较高的委托代理成本、更大的系统性风险和阻碍金融行业创新等问题。
然而，金融科技企业具有“逆周期”的潜力。由于信贷科技公司对中小企业具有更为准确和深入的了解，如果其能够在“经济下行”期间保持对中小企业的金融服务，会有助于中小企业稳定生产，稳定雇佣，进而度过难关，实现经济稳定的社会责任。
此外，金融科技与普惠金融的关系还有很多的话题需要探索。例如，金融科技对社会福利、家庭金融和实体经济的影响等，这跟国家推进和实现共同富裕的战略联系在一起。因此，金融科技发展具有重要的实践价值和研究潜力，金融普惠的实现需要未来更多的业界实践和学术探讨。
